Trabalho Final de Mestrado
| Ano Lectivo: | 2018/2019 |
|---|---|
| Aluno: | JOANA PINHEIRO ROMÃO (45139) |
| Mestrado: | Econometria Aplicada e Previsão |
| Tipo: | Dissertação |
| Título do Trabalho Final de Mestrado: | ANÁLISE DE ACONTECIMENTOS QUE RESULTARAM EM PERDAS SUPERIORES AO VAR ESTIMADO PARA EMPRESAS DO SETOR DO RETALHO E DAS TELECOMUNICAÇÕES EM PORTUGAL |
| Sub Título: | |
| Comentário: | - |
| Instituição: | - |
| Homologação: | Dia 09/11/2019 às 08:05 por NUNO JOÃO DE OLIVEIRA VALÉRIO |
Resumo
O objetivo desta dissertação é quantificar o Value at Risk, calculado a partir de diferentes modelos econométricos GARCH e do modelo Risk Metrics, utilizando previsões da volatilidade a 1 passo, para as empresas Jerónimo Martins, SONAE, NOS e Pharol, presentes no Índice da Bolsa de Valores de Lisboa, de forma a verificar quando é que esta métrica foi ultrapassada pelas desvalorizações dos preços das ações das cotadas procurando destacar, neste trabalho, o ?porquê? dos retornos serem de tal modo negativos que até ultrapassaram o VaR. A análise foca-se no período entre dezembro de 2012 e junho de 2017 e procura apresentar eventos que possam ter provocado tais perdas. (Português)
The purpose of this dissertation is to quantify the Value at Risk, calculated from different GARCH econometric models and the Risk Metrics model, using one-step volatility forecasts, for the companies Jerónimo Martins, SONAE, NOS and Pharol, quoted in the Lisbon Stock Exchange Index, to verify when this metric has been exceeded by the devaluation of the listed company?s shares prices. The analysis focuses on the period between December 2012 and June 2017 and seeks to present events that may have caused such losses. (Inglês)
Palavras-chave
Value at Risk, GARCH, Risk Metrics, Jerónimo Martins, SONAE, NOS, Pharol, Bolsa de Valores de Lisboa (Português)
Value at Risk, GARCH, Risk Metrics, Jerónimo Martins, SONAE, NOS, Pharol, Lisbon Stock Exchange Index (Inglês)
Resumo Alargado
TFM_MEAP_JoanaRomão_Resumo.pdf (430KB)Trabalho Final de Mestrado
TFM_MEAP_JoanaRomão_Final.pdf (1,1MB)Data da Prova Pública
| Data da Prova Pública: | 06-12-2019 14:00 |
|---|