Trabalho Final de Mestrado
| Ano Lectivo: | 2018/2019 |
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| Aluno: | GUGLIELMO SAERRI (50161) |
| Mestrado: | Finanças |
| Tipo: | Thesis |
| Título do Trabalho Final de Mestrado: | The Brexit: a case of financial contagion? |
| Sub Título: | |
| Comentário: | - |
| Instituição: | - |
| Homologação: | Dia 25/05/2019 às 09:29 por NUNO JOÃO DE OLIVEIRA VALÉRIO |
Resumo
O objetivo do trabalho é entender se o Brexit pode ser visto como um choque capaz de provocar contágio financeiro nos mercados bolsistas europeus. O contágio financeiro é definido como um aumento significativo nas correlações cross-market e nas volatilidades após um choque. Para testar a hipótese de contágio procedeu-se com a estimação das correlações e dos DP condicionais por meio de um modelo VAR-MGARCH: obteve-se evidência empírica de que o Brexit causou contágio financeiro. (Português)
The objective of this work is to understand if the Brexit can be considered as a shock capable of causing financial contagion in the European stock markets. Financial contagion is defined as a significant increase in cross-market correlations and volatilities after a shock. To test the hypothesis of contagion I estimated the conditional correlations and standard deviations through a VAR-MGARCH model: I got empirical evidence of financial contagion caused by the Brexit. (Inglês)
Palavras-chave
Contágio financeiro, séries temporais (Português)
Financial contagion, time-series analysis (Inglês)
Resumo Alargado
O Resumo Alargado ainda não foi submetido.
Trabalho Final de Mestrado
MFW Guglielmo Saerri.pdf (995KB)Data da Prova Pública
| Data da Prova Pública: | 04-06-2019 14:00 |
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